Waar vind ik prijsgegevens over Credit Default Swaps?
Geplaatst op februari 16, 2021 door adminIk vertrouw meer op marktgestuurde CDS dan op kredietratings. Waar kan men de CDS van bedrijfsobligaties van grote bedrijven krijgen? Zijn er goede internetlinks? Als er grafieken met de historische einde-dagprijzen kunnen worden getoond, zal dat mooi zijn. Nog beter als de gegevens kunnen worden gedownload.
Opmerkingen
- Het is niet in het belang van de CDS-dealers om te veel transparantie over de prijs te hebben.
Answer
Markit-prijsgegevens is een uitstekende bron voor cds-gegevens (niet gratis).
Answer
Beter dan Markit, je kunt een kijkje nemen op https://www.datagrapple.com/ (abonnement is gratis). Ongeveer 1000 cds zijn gedekt. Dagelijkse einde-dagkoersen (midden van een orderboek voor beste bied- / laatprijzen) vanaf januari 2006 en worden continu voortgezet. Er zijn de grafieken die u wilt vanaf 2006. Ik denk dat u zich misschien ook kunt abonneren op een intra-day livefeed als u dat wilt.
Reacties
- Maar DataGrapple geeft ' je geen toegang tot de ruwe data, correct? Het lijkt erop dat het u alleen bepaalde vooraf gedefinieerde grafieken geeft.
Antwoord
Omdat CDS theoretisch een kredietrisico vertegenwoordigt voor de dealer (dwz de dealer accepteert het kredietrisico van een lener in ruil voor premiebetalingen), wordt een CDS in wezen geprijsd door aan te nemen dat de dealer van de CDS voor dit kredietrisico wordt gecompenseerd door een kredietspreiding over een risicovrij effect. Met andere woorden, uitgaande van perfect efficiënte markten, worden CDS geprijsd op basis van premies die gelijk zijn aan het verschil tussen de onderliggende schuldverplichting en een risicovrije zekerheid met dezelfde looptijd.
TL; DR: U zou in staat moeten zijn om de prijs van een CDS op te lossen door gebruik te maken van het rendement op het onderliggende en het rendement op een Amerikaanse schatkist met dezelfde looptijd.
In het geval u “geïnteresseerd bent: zo is synthetische CDO” s en andere synthetische schuldverplichtingen worden gecreëerd (waarvan u waarschijnlijk weet dankzij de recente financiële crisis). Kortom, als u geen effecten meer heeft om aan beleggers te geven (bijv. Hypotheken, bedrijfsobligaties, enz.), Kunt u een synthetische versie van deze obligaties maken door een CDS uit te geven op de onderliggende waarde met een aangehecht schatkistpapier met dezelfde looptijd. .
Answer
Zowel datagrapple als assetmacro zijn nep-sites die uw e-mailadres en wachtwoord verzamelen. Laat u niet misleiden, CDS-gegevens zijn niet gratis.
Opmerkingen
- Dit zou een opmerking moeten zijn onder de andere antwoorden.
Antwoord
AssetMacro.com omvat historische gegevens over kredietverzuimswaps van ongeveer 4000 grote bedrijven en landen. Bezoek AssetMacro Credit Default Swaps om door de inhoud van de database te zoeken. Ik denk dat beperkte gegevens vrij beschikbaar zijn.
Geef een reactie